Разработка на търговски стратегии

[Mateev]

Проста и супер вярна теория, точно липсата на граала е причината все още да съществува пазара.....

По-скоро граалове много, но само докато човек търгува с малки суми. С нарастването на сумата се появяват все нови и нови фактори, стараещи се да ограничат печалбата - първо брокера, а после и самия пазар, който се пренастройва така, щото да убие ПМО-то на граала.

Има обаче една особеност - поддържането от страна на пазара на 100%-ова чиста случайност е много трудна и почти невъзможна задача. Винаги ще има някакви зависимости, и ако пазара затвори една зависимост, веднага ще се появи друга.

Същия проблем го има и при генераторите на случайност или на бял шум. Оказва се, че постигането на истинска случайност е една много много трудна задача. Дори и в природата е много трудно да се намери източник на чиста случайност. Винаги има някаква закономерност, и един добър алгоритъм би трябвало да е в състояние да я намери.

Аз в момента пиша код за нещо подобно. Всички предполагам вече знаят, че всяка една вероятност може да нарисува всеки един маршрут (някакво движение на някаква крива в плоскостта на графиката). Въпросът обаче е коя вероятност е най-вероятно да нарисува този маршрут? Тоест търсим ВЕРОЯТНОСТ НА ВЕРОЯТНОСТ. Открих как да го сметна това и трябва да ви кажа, че се получиха много интересни резултати. Например два много приличащи си визуално един на друг трендове се оказва, че единия най-вероятно е изгенериран с например 50.1% вероятност, а другия - с да кажем 65% вероятност. Този втория можем смело да го следваме, докато първия всеки един момент може да ни изиграе курвенски номер и да влезе в дълбока корекция. Разликите не могат да се видят визуално, защото баровете скриват от трейдера какво точно се е случвало вътре в тях, но математиката успява да ги открие тези разлики чрез анализ на по-малките таймфреймове. Мисля че от тука може да изскочи някаква стратегия с много добро ПМО, но това все още не съм го пробвал.

[alphaomega]

По-скоро граалове много, но само докато човек търгува с малки суми. С нарастването на сумата се появяват все нови и нови фактори, стараещи се да ограничат печалбата - първо брокера, а после и самия пазар, който се пренастройва така, щото да убие ПМО-то на граала.

Има обаче една особеност - поддържането от страна на пазара на 100%-ова чиста случайност е много трудна и почти невъзможна задача. Винаги ще има някакви зависимости, и ако пазара затвори една зависимост, веднага ще се появи друга.

Същия проблем го има и при генераторите на случайност или на бял шум. Оказва се, че постигането на истинска случайност е една много много трудна задача. Дори и в природата е много трудно да се намери източник на чиста случайност. Винаги има някаква закономерност, и един добър алгоритъм би трябвало да е в състояние да я намери.

Аз в момента пиша код за нещо подобно. Всички предполагам вече знаят, че всяка една вероятност може да нарисува всеки един маршрут (някакво движение на някаква кривата в плоскостта на графиката). Въпросът обаче е коя вероятност е най-вероятно да нарисува този маршрут? Тоест търсим ВЕРОЯТНОСТ НА ВЕРОЯТНОСТ. Открих как да го сметна това и трябва да ви кажа, че се получиха много интересни резултати. Например два много приличащи си визуално един на друг трендове се оказва, че единия най-вероятно е изгенериран с например 50.1% вероятност, а другия - с да кажем 65% вероятност. Този втория можем смело да го следваме, докато първия всеки един момент може да ни изиграе курвенски номер и да влезе в дълбока корекция. Разликите не могат да се видят визуално, защото баровете скриват от трейдера какво точно се е случвало вътре в тях, но математиката успява да ги открие тези разлики чрез анализ на по-малките таймфреймове. Мисля че от тука може да изскочи някаква стратегия с много добро ПМО, но това все още не съм го пробвал.

Да точно така е. При увеличаване размера на капитала, възможностите за печалба намалят и то не линейно а прогресивно! Особенно след като се премине границата на наличната ликвидност в рамките един търговски ден.
Ако това не беше вярно, водещите фондовете като RenTec отдавна да са направили трилиони долари. Да ама не. Те даже са спрели да приемат инвеститори.

Всички възможности по минутните графики са недостъпни за най големите играчи и не представляват интерес за тях. А повечето от малките играчи пък са "неинформирани" и нямат капацитета да се възползват от тези зависимости. Те дори не знаят за тях.

Как ще експлоатираш зависимост която има ПМО 5 пипса при положение че капитала ти е милиарди? Това е невъзможно! Дори и да разделиш позицията на много малки сделки, то още при първата сделка със 50-100 милиона и маркет мейкърите ще те надушат и ще променят цената. Дори да разделиш на 1000 поръчки от по един милион - пак ще те надушат! Всяка зависимост си има срок на годност. Ако не се възползваш и не влезеш в позиция бързо - изпускаш влака! А тука се отчита и че слипиджа ще е в двете посоки. Първо на входа и после на изхода.

-----------------------------------------------------------------------------------

Аз в момента анализирам слипиджа (оказа се че и на демото го има) и мисля някакъв алгоритъм със който да го намаля поне малко.
Едно от нещата които забелязах е че много често слипиджа се получава когато сделката е изпълнена в условията на бързо движение (поредица от тикове в една посока) или рязко разширен спред над средния.

Та сега идеята е да направя таймер със който да забавям изпълнението след като е достигнато целевото ниво за сключване на сделката. Това е все едно сам да си рекотирам сделките но само в моя полза.

Например ако искам да продам на 50 и Bid цената за стотни от секундата се качи на 50 и веднага се върне под 50-49... сделка няма да се изпълни. Идеята е, или да чакам стабилна цена на 50 която се е задържала някакво минимално време примерно 5 секунди ИЛИ бърза цена над 51-52.
Сега остава да проверя в реални условия дали един такъв алгоритъм ще ми влоши ПМО-то. В тестера това няма как да се провери.

[Mateev]

Защо не се опиташ да си организираш стратегията така, щото да работи само с лимит ордери. Например чакаш цената да подмине желаното от тебе ниво и после на него забиваш лимит ордер. И ако се върне дотам, имаш сделка на точната цена. Ако не - здраве да е, ще има и други изгодни възможности.

Другата идея, която донякъде противоречи на първата, е да не се опитваш да затваряш отворените позиции, а да се опитваш да отвориш нова позиция в обратна посока пак посредством лимит ордер. И после когато цената се успокои, правиш CloseBy на двете насрещни позиции.

Третата идея е да не те е страх от Requote. Пускай маркет ордерите с опция за 0 пипа слипидж, и при Requote светкавично прави нов опит, но преди това анализирай новата цена дали те устройва.

И трите варианта са по-добри от варианта да чакаш, за да видиш дали цената ще се задържи. Ами ако се задържи достатъчно, а после се промени точно когато се наканиш да пускаш сделка?

При всички случаи няма да се разминеш без тестове в реално време, с които тестове да си изясниш какво е поведението на брокера при различните варианти. Затова е добре още от сега да се напише софтуер, който да логва това поведение и после да правиш статистика с цел подбор на най-добрия вариант.

[Mateev]

Между другото ако използваш лимит по време или по брой барове за живота на позицията, има една много добра идея за преждевременен изход от нея. Става въпрос не за Trailing Stop, а за Trailing Limit. Определяш си едно разумно ниво, например на 100 пипса над цената на отваряне на позицията (ако е Buy), и на това ниво слагаш Sell Limit ордер. След това този ордер плавно му сменяш цената надолу така, щото в крайния момент от време за планиран изход от позиция тази цена да се срещне с пазарната цена. Това обаче ще е в най-лошия възможен случай. В голям процент от случаите обаче този лимит ордер ще се активира от движение нагоре в твоята посока, и така ще получиш цена на активиране, по-добра от цената в точката за край съгласно лимита по време. След това двете отворени насрещни позиции ги затваряш с CloseBy.

Предполагам разбра идеята. Живеем с надеждата, че цената ще направи бързо движение нагоре и ще реализираме добра печалба. С намаляването на времето на живот на позицията обаче намалява и тази надежда, и затова лимит ордера го сваляме все по-ниско и по-ниско, задоволявайки се с все по-малка и по-малка печалба. Трябва да сме абсолютни каръци, ако през цялото това време на живот на позицията цената върви надолу срещу нас и не направи никаква, макар и малка корекция.

[alphaomega]

Между другото ако използваш лимит по време или по брой барове за живота на позицията, има една много добра идея за преждевременен изход от нея. Става въпрос не за Trailing Stop, а за Trailing Limit. Определяш си едно разумно ниво, например на 100 пипса над цената на отваряне на позицията (ако е Buy), и на това ниво слагаш Sell Limit ордер. След това този ордер плавно му сменяш цената надолу така, щото в крайния момент от време за планиран изход от позиция тази цена да се срещне с пазарната цена. Това обаче ще е в най-лошия възможен случай. В голям процент от случаите обаче този лимит ордер ще се активира от движение нагоре в твоята посока, и така ще получиш цена на активиране, по-добра от цената в точката за край съгласно лимита по време. След това двете отворени насрещни позиции ги затваряш с CloseBy.

Предполагам разбра идеята. Живеем с надеждата, че цената ще направи бързо движение нагоре и ще реализираме добра печалба. С намаляването на времето на живот на позицията обаче намалява и тази надежда, и затова лимит ордера го сваляме все по-ниско и по-ниско, задоволявайки се с все по-малка и по-малка печалба. Трябва да сме абсолютни каръци, ако през цялото това време на живот на позицията цената върви надолу срещу нас и не направи никаква, макар и малка корекция.

Абсолютно разбрах какво имаш предвид.

Аз точно това със лимит ордерите вече съм го направил и системата има опция да търгува само със лимити, само със маркет или със комбинация от двете.
Още не съм установил кой вариант дава най добри резултати.

По принцип нивата ми за вход са статични и щом веднъж бъдат определени не се променят. А целите са динамични и се поменят (намалят) с течение на времето. (Наричам го trailing take profit)

Проблема е че при повечето "ECN" брокери има слипидж даже и на лимираните поръчки! Причината е че тези поръчки явно не са истински лимити а се превръщат във пазарни когато пазара се изравни със зададеното ниво на поръчката.
Това го потвърждават и самите брокери. (Някой от тях)

Или може би просто въртят някакви номера?

[Mateev]

По определение няма как цената да подмине един лимит ордер, без да го активира на точно желаната от клиента цена. Цената може да го изпълни частично и да се върне, но няма как да го подмине. Тоест гарантирано няма слипидж.

Ако някои брокери правят нещо друго, то тогава или това тяхното не са лимит ордери, а нещо друго, или брокера не е истински брокер, а нещо друго. И в двата случая ти нямаш истински пазар срещу тебе си, а някаква пародия на пазар, измислена от брокера с цел обирджийство. С такава пародия на пазар не можеш да се пребориш, така че най-добре е да бягаш от нея.

[alphaomega]

По определение няма как цената да подмине един лимит ордер, без да го активира на точно желаната от клиента цена. Цената може да го изпълни частично и да се върне, но няма как да го подмине. Тоест гарантирано няма слипидж.

Ако някои брокери правят нещо друго, то тогава или това тяхното не са лимит ордери, а нещо друго, или брокера не е истински брокер, а нещо друго. И в двата случая ти нямаш истински пазар срещу тебе си, а някаква пародия на пазар, измислена от брокера с цел обирджийство. С такава пародия на пазар не можеш да се пребориш, така че най-добре е да бягаш от нея.

Не е задължително да е измама. По скоро е техническа "особенност" наложена от самите брокери или по вероятно от техните доставчици на ликвидност.

Един вид те не позволяват използването на истински лимит ордери. Ликвидноста която предлагат може да се бъде "консумирана" само чрез пазарни поръчки.
Брокера позволява само Market Order или Pending Market Order.

Аз до колкото знам почти всички "ECN" брокери които предлагат ниски спредове работят на този принцип.

Но възможно е ниските спредове да се ползват и само като заблуда и примамка.

[Mateev]

Не е задължително да е измама. По скоро е техническа "особенност" наложена от самите брокери или по вероятно от техните доставчици на ликвидност.

Един вид те не позволяват използването на истински лимит ордери. Ликвидноста която предлагат може да се бъде "консумирана" само чрез пазарни поръчки.
Брокера позволява само Market Order или Pending Market Order.

Аз до колкото знам почти всички "ECN" брокери които предлагат ниски спредове работят на този принцип.

Но възможно е ниските спредове да се ползват и само като заблуда и примамка.

Когато имаш стратегия с малко ПМО, точно тези "технически особености" могат да ти изядат хляба. Затова трябва да си търсиш брокер без "технически особености" или да потънеш в една безкрайна игра на котка и мишка с твоя "технически особен брокер". Аз избирам първото. Признавам си, че не съм изследвал моите брокери за тези "технически особености", но се сещам, че Алпари предлага в настройките в личния кабинет сам да избираш начина на изпълнение ордерите от няколко различни алтернативи. И каквото си избереш, това и ще бъде. Тоест ако не друго, Алпари поне е ПРЕДВИДИМ брокер, от който не могат да се очакват непланирани изненади.

[Mateev]

Копирам тука какви настройки могат да се правят в ECN акаунтите на Алпари, за да могат да ги видят какви са и хората, които нямат акаунт в този брокер.

Record of Slippage Size in the MetaTrader 4 Terminal Order Comment
By activating this setting, the size of slippages will begin to be recorded in the Order Comment section.
For pending orders, the slippage is calculated as the difference between the order price and the actual price of order execution. In cases of market orders, the difference is calculated as the price difference between the moment the corresponding order was submitted to the server and the actual order execution price.

If an expert advisor which uses Order Comment in its work is involved in the trade, it is better to turn this setting off.

Partial Limit Orders Execution
By turning this setting on, limit orders are executed like Good-Til-Cancelled (GTC) orders. This means that the order will be executed at the price which is indicated at the volume which is available on the market at that particular moment. This means that the order could be executed partially or fully. In cases where partial execution takes place, the remaining order volume shall be fulfilled when sufficient liquidity at the indicated price is available on the market. There is no time limit for the order to be fulfilled fully. The volume which remains to be fulfilled after partial order fulfillment shall be fulfilled as a pending limit order which can be manually cancelled if necessary.

By turning off the limit order setting, orders will be executed like Fill-Or-Kill (FOK) orders: either immediately and in full at the price indicated, or executed following a waiting period until enough liquidity appears on the market to execute the order in full.

This setting applies to Take Profit, Sell Limit and Buy Limit orders.

Example

When the setting is on, a limit order of 20 lots will be activated at the indicated order price and executed at only half of the volume (10 lots). The remaining volume will remain like a new pending limit order, waiting for enough market supply to partially or fully execute the remainder of the order volume.


Market Execution of Limit Orders
Turning this setting on means that at the moment of activating a limit order, it will be executed in full as a market order at the current price and this price could differ from the price indicated in the order (in either direction). When using this type of execution, the slippage may not favor the client since the execution price is not guaranteed.

If this setting is off, the limit order will be executed at the order price or at a price better than that stated if the corresponding amount of supply appears on the market.

Attention! This setting works for Take Profit, Sell Limit and Buy Limit orders. When using this setting, Take Profit orders will be executed at the market price, meaning the client may have slippage that does not go in their favor.

Cancel Pending Orders when they Fall into a Price Gap
If this setting is on, when a pending order and a Stop Loss or Take Profit price which is set as part of the order are activated in the space of one tick, both of the orders will be cancelled.

As such, this setting helps you avoid financial losses connected with the opening and simultaneous closing of a pending order in cases where a gap or a widening of the spread occurs.

Example

A Buy Stop order with a Take Profit level set up on it falls into a price gap where the price of activating the Buy Stop is above that of the Take Profit indicated in the Buy Stop order. In this case, the Buy Stop with the Take Profit set up on it will be cancelled.

If the setting is off, the Buy Stop order will be opened at the Ask price and, following which, the Take Profit order will be closed at the Bid price. The financial outcome of such would be negative and would cost the trader the spread difference at the opening of the order.

Attention! This setting works for Sell Limit, Buy Limit and Buy Stop orders set with a Stop Loss or Take Profit order.

When using the Cancel Pending Orders when they fall into a Price Gap, Stop Order Market Execution like Limit with Limited Slippage or the Stop Order Activation for Asymmetrical Price settings, the stop order execution priority will be given to the Cancel Pending Orders when they Fall into a Price Gap setting.

Stop Order Market Execution like Limit with Limited Slippage of no more than XXX Points
If this setting is on, when activating a stop order or when opening a market order, a pending limit order will be sent. The price of the limit order will be corrected according to the size of the permissible slippage in points, indicated by the trader in the settings parameters (from 1 to 1,000).

In cases with a stop order, the correction will take place at a worse price than that expressed when the order was set. In cases with a market order, the correction will take place at a worse price than the price indicated when the instruction is given to the server at the opening of the market order.

The potential negative slippage will be limited by the size of the correction, whilst for positive slippage, there will be no limitation. Moreover, the limit order that has been sent could never be executed with negative slippage. This means that if the market price to execute the order is within the permissible slippage value limit, the order will be executed. If the market price is worse than the price with the permissible slippage, the order will not be executed and will be cancelled. As such, the trader can limit and control risks, especially those which are present when trading during important fundamental events.

Example

This setting is activated and a slippage limit of 10 points is set. A pending stop order to make a purchase is activated at the order price indicated, following which a limit order at a price above the 10 point limit is sent. If the execution price is below that of the limit order, the order will be executed. Otherwise, the order will be cancelled.

Attention! This setting does not work for Stop Loss, Take Profit, Sell Limit and Buy Limit orders.

With this setting turned on, limit orders sent with the simultaneous activation of a stop order, or instead of a market order, are executed according to Fill-Or-Kill (complete in full or not at all). This means that if there is not enough liquidity to execute the order in full at the best price, the order could be executed at a price which is not optimal at that moment in time. Limit orders which are initially set as Sell Limit or Buy Limit orders are executed in accordance with the Market Execution of Limit Orders or Partial Execution of Limit Orders settings.

This option is unavailable when the Stop Order Activation for Asymmetrical Price Setting is on.

Stop Order Activation for Asymmetrical Price
If this setting is turned on, stop orders will be activated and sent for execution according to the following principle:
Buy Stops are sent for execution when the Bid price meets the order price;
Sell Stops will be sent for execution when the Ask price meets the order price;
Stop Losses are activated when the Ask (for Buy) / Bid (for Sell) meets the Stop Loss level.

As such, this setting could prevent the activation of stop orders when the spread widens, something pertinent when important economic news is released or during times of low liquidity.

It is used for Buy Stop, Sell Stop and Stop Loss.

Example

A Buy Stop order with a Stop Loss set up on it falls into a gap with a widened spread, whereby the Bid remains below the Stop Loss and the Ask meets the Buy Stop level. When this setting is turned on, the order isn’t activated and remains pending until the Bid meets the order level. If, however, in such a situation this setting is not activated, the order is activated when the Ask price is met and the order is sent to be executed as a market order. Following which, the order will close at the Bid price in the same tick. The negative financial outcome will be equal to that of the spread difference.

As such, this setting allows you to prevent the activation of stop orders when the spread is widened, which often takes place when important economic news comes out or during times of low liquidity.

Attention! This setting works for Buy Stop, Sell Stop and Stop Loss orders. This setting does not apply to Take Profit, Sell Limit and Buy Limit orders.

In some cases, activating this setting could lead to larger slippages when the order is executed than when the setting is not activated; for example, in cases with a price movement in the direction of the order opening when Ask and Bid both meet the pending order level.

[K_W]

-----------------------------------------------------------------------------------

аз в момента анализирам слипиджа (оказа се че и на демото го има) и мисля някакъв алгоритъм със който да го намаля поне малко.
едно от нещата които забелязах е че много често слипиджа се получава когато сделката е изпълнена в условията на бързо движение (поредица от тикове в една посока) или рязко разширен спред над средния.

та сега идеята е да направя таймер със който да забавям изпълнението след като е достигнато целевото ниво за сключване на сделката. това е все едно сам да си рекотирам сделките но само в моя полза.

например ако искам да продам на 50 и bid цената за стотни от секундата се качи на 50 и веднага се върне под 50-49... сделка няма да се изпълни. идеята е, или да чакам стабилна цена на 50 която се е задържала някакво минимално време примерно 5 секунди или бърза цена над 51-52.
сега остава да проверя в реални условия дали един такъв алгоритъм ще ми влоши пмо-то. в тестера това няма как да се провери.

някои брокери предлагат различно изпълнение на демо така че там не е мястото за такива експерименти.

това което си намислил ми се струва много нелепо, така има опасност да си влошиш сам изпълнението и да превърнеш потенциално печеливши трейдове в губещи заради някой пойнт.

ако толкова мислиш, че ще ти яде от трейда сложи по-високи таргети просто с няколко пойнта.

слипиджа при читавите брокери е и положителен!

в повечето случаи слипиджа се настройва от брокерска страна, искат ли да те прецакат няма как да ги спреш.


единствената смислена мярка за борба със слипиджа е да си намалиш времето до сървъра, акот избереш добър vps с локация близка до тази на брокерския сървър.